Como ya sabes, el mundo de las criptomonedas está lleno de proyectos prometedores. Aunque cada vez hay más proyectos prometedores, los proyectos antiguos también son muy significativos. Por esa razón, hoy hablaremos sobre uno de los proyectos más antiguos del mundo crypto, Aave. Este se trata de un proyecto DeFi anteriormente conocido como ETHLend. Esta es una plataforma que inicialmente se centró en proporcionar préstamos descentralizados con criptomonedas. Pero a lo largo de su existencia, AAVE ha estado sujeto a las mismas fuerzas evolutivas que las criptomonedas. Este hecho conduce a más que una simple plataforma de préstamos criptográficos.

AAVE (que en danés significa fantasma) se trata de un proyecto DeFi que se ejecuta en la cadena de bloques Ethereum. Desde sus inicios, Aave ha estado orientado a facilitar a sus usuarios los préstamos de criptomonedas a servicios de terceros. Cuando se lanzó el proyecto contaba con un funcionamiento muy sencillo, puesto que se dividía en dos modalidades:  

• Los prestamistas abren posiciones de préstamo bajo ciertas condiciones y se listan en la plataforma. En este momento, los usuarios interesados ​​en préstamos pueden consultar las propuestas y aceptar las ofertas que les resulten más interesantes.

• Un usuario puede realizar una solicitud de préstamo, y si el prestamista acepta los términos especificados en la solicitud, el prestamista puede participar en la misma. Tras su lanzamiento, Aave funcionaba con ETH y algunos tokens ERC-20. Con el paso del tiempo y la evolución de los proyectos crypto, la plataforma comenzó a aceptar una gran variedad de tokens e incluso existen monedas estables como USDT y DAI. De hecho, la plataforma acepta monedas como BTC a modo de colateral, y cuenta con una gran flexibilidad en este aspecto. 

En este artículo te contaremos todo sobre qué es Aave y cómo funciona.

Historia de Aave

Como ya sabes, Aave es una plataforma de préstamos descentralizados (DeFi) basada en la blockchain Ethereum. Fue fundada en 2017 por Stani Kulechov con el objetivo de crear una alternativa a los servicios de préstamos tradicionales y mejorar la accesibilidad a los servicios financieros.

El lanzamiento de Aave comenzó con una Oferta Inicial de Monedas (ICO) en 2017, donde la compañía recaudó fondos para el desarrollo de su plataforma. Después de la ICO, Aave desarrolló su plataforma basada en Ethereum y la lanzó en enero de 2018. En un primer momento, la plataforma permitía a los usuarios prestar y pedir prestado Ether (ETH), la moneda nativa de Ethereum.

A lo largo de los años, Aave ha mejorado y ampliado sus servicios, agregando nuevas criptomonedas y mejorando la experiencia de usuario. En 2020, la plataforma lanzó su versión v2, que introdujo nuevas características como Flash Loans, préstamos sin garantía y sin intermediación, y la posibilidad de hacer depósitos y retiros de criptomonedas sin necesidad de interrupción.

Desde su lanzamiento, Aave ha experimentado un crecimiento constante y se ha posicionado como uno de los líderes en la industria DeFi. La plataforma ha atraído a millones de usuarios y ha procesado billones de dólares en transacciones. Además, Aave ha formado alianzas estratégicas con otras empresas en la industria DeFi para mejorar sus servicios y expandir su alcance.

El lanzamiento de Aave fue un proceso de varios años que comenzó con una ICO y un desarrollo cuidadoso de la plataforma. Desde entonces, Aave ha experimentado un crecimiento constante y se ha posicionado como uno de los líderes en la industria DeFi, ofreciendo servicios innovadores y atractivos a sus usuarios.

¿Cómo funciona Aave?

AAVE basa su funcionamiento en un mercado de lending/borrowing en el cual los inversores en el mercado pueden ingresar liquidez en un pool. La plataforma funciona gracias a los beneficios de la Comisión sobre cada una de las actividades del pool en la plataforma. El sistema del proyecto es de tipo algorítmico AMM. Otras plataformas que emplean este sistema son SushiSwap o Uniswap. Por lo tanto, todo el sistema de recompensas, comisiones y valor de activos está vinculado a un poderoso sistema automatizado que utiliza contratos inteligentes. 

En este sistema, si un pool de ETH/DAI tiene una gran demanda, el valor de los activos de ese grupo aumentará ligeramente, así como el interés, lo que generará mayores ingresos por comisiones para sus inversores. Este sistema funciona como un mecanismo de incentivo para animar a los inversores a invertir una mayor cantidad de activos en el pool en respuesta a la demanda de los activos antes mencionados. 

Aave se toma muy en serio la seguridad de sus préstamos y para evitar pérdidas exige a sus usuarios que proporcionen un colateral a modo de garantía. Dicha garantía debe consistir en tokens proporcionados por la plataforma y debe estar depositada y asegurada para poder recibir un préstamo. De hecho, los préstamos AAVE están sobrecolateralizados para evitar pérdidas por la caída de los precios de las criptomonedas.

En pocas palabras, para recibir un préstamo determinado, el usuario debe depositar un extra de esa cantidad en la plataforma. Para entenderlo mejor pongamos un ejemplo; si quisiéramos recibir 1 ETH prestado y usar DAI para conseguirlo, primero debemos bloquear DAI/AAVE, hasta un 30% más que el valor de ETH cuando solicitamos el préstamo. Esta diferencia de valor asegura que el protocolo no pierda valor y evita que sus inversores sufran las consecuencias. También asegura que los usuarios no hagan trampa al obtener un préstamo y nunca devolverlo.

¿Qué son los Flash Loands?

Una de las características más importantes del protocolo de Aave son los llamados Flash Loans. Los Flash Loans son préstamos sin garantía y sin intermediación en la plataforma de préstamos descentralizados Aave. Estos préstamos se realizan en un tiempo extremadamente corto, de un solo bloque o menos, y se utilizan principalmente para realizar operaciones de arbitraje en el mercado de criptomonedas.

Los prestamistas no requieren verificación de identidad o garantías, y los prestatarios pueden tomar prestado sin tener que proporcionar una garantía. El prestatario debe devolver el préstamo y pagar los intereses antes del siguiente bloque, en caso contrario, su cuenta será penalizada.

Los Flash Loans son una herramienta popular para los traders que buscan aprovechar las oportunidades de arbitraje en el mercado de criptomonedas. Sin embargo, también presentan un alto riesgo debido a su naturaleza sin garantía y a la brevedad del plazo de reembolso. Por lo tanto, solo se recomienda para traders experimentados y con un conocimiento profundo del mercado y las operaciones de arbitraje.

los Flash Loans en Aave presentan ventajas como la accesibilidad y la flexibilidad, pero también presentan desventajas como un riesgo elevado y una experiencia técnica avanzada necesaria. Por lo tanto, solo se recomiendan para traders experimentados y con un conocimiento profundo del mercado y las operaciones de arbitraje.